Каждому трейдеру важно понимать особенности экспирации фьючерсов, так как закрытие сделок имеет большое влияние на финансовый рынок. Так, слово “expiration” переводится как окончание установленного срока. Если речь идет о финансовом рынке, то под этим понятием скрывается завершение периода, указанного во фьючерсном контракте. Контракт с какой датой исполнения наиболее выгодный, зависит от цели инвестора. По словам аналитика ИК «Цифра брокер» Наталии Пырьевой, если речь идет, например, о хеджировании валютных рисков, то сроки обращения фьючерса в теории должны совпадать со сроками планируемой покупки валюты в будущем. Автоматическая экспирация опционов происходит в вечернем клиринге дня истечения контракта, кроме опционов на Si (фьючерс на пару доллар/рубль) и Eu (фьючерс на пару евро/рубль) — по ним автоматическая экспирация осуществится в дневном клиринге (pdf).

Календарь экспираций – только для фьючерсных и опционных трейдеров?

Другими словами, экспирация фьючерсов – это день, когда исполняются обязательства по фьючерсу (т.е. Например, экспирация фьючерсов Brent (нефть) происходит каждый месяц, но все в том же 15 числе. Дата экспирации фьючерсов прописывается заранее в специальном документе на ответственной за него торговой площадке – спецификации. Оговорены эти условия в документах, принадлежащих непосредственно бирже, будь то ММВБ (Мос Биржа) или ее зарубежные коллеги из Токио или Нью-Йорка. Начинается она с того момента, как до экспирации остается только 3 месяца. Иными словами, торговля по этому контракту открылась с того времени, когда произошло завершение предыдущего контракта (декабрьского).

Календарь экспираций 2022

Опционы в зависимости от базового актива исполняются еженедельно, ежемесячно или ежеквартально. Дата исполнения может различаться, но обычно последний торговый день также приходится на промежуток времени с 15 до 20 числа месяца. Дата исполнения является заранее определенной в соответствии с биржевым календарем. Исполнение большинства фьючерсных контрактов приходится на март, июнь, сентябрь и декабрь — их называют квартальными.

Как узнать месяц и год, в который произойдет экспирация фьючерсов

1. При исполнении расчетного фьючерса инвестор получает на брокерский счет разницу между ценой приобретения контракта и ценой исполнения, что может быть как прибылью, так и убытком.
2. Стоить отметить, что существуют два типа опционов — недельные и месячные.
3. Если речь идет о поставочном фьючерсе, то в дату экспирации продавец продает базовый актив по заранее оговоренной в контракте цене, а покупатель выкупает его.
4. Научиться искусно торговать производными инструментами на Срочном рынке можно, записавшись на обучение в Школу трейдинга Александра Пурнова.

Разница между данными типами фьючерсов заключается в том, что каждый мартовский, июльский, сентябрьский, декабрьский месячный фьючерсный контракт является квартальным. Также стоит акцентировать внимание читателей на том, что на Чикагской товарной бирже продают месячные, а также квартальные фьючерсные контракты. При этом добавлять необходимо именно 8 часов ко времени, указанному на сайте биржи, потому что торговые серверы брокерской компании Gerchik & Co работают по восточноевропейскому часовому поясу (GMT+2).

Научиться искусно торговать производными инструментами на Срочном рынке можно, записавшись на обучение в Школу трейдинга Александра Пурнова. А актуальные новости финансовой сферы и практические советы будут доступны после подписки на наш блог. Здесь зашифрованы не только сроки действия, но и принадлежности к тому или иному активу. Кроме того, рынок становится «тонким», потому могут происходить всплески волатильности, в результате которых можно понести убытки, что insider forex брокер вам совсем не нужно. Итак, имеем продавца пшеницы, который хочет застраховаться от падения цены, и покупателя, который хочет защитить себя от роста стоимости зерна.

Дата исполнения фьючерсного контракта указывается в его спецификации, которую вы можете найти на сайте биржи. Большая часть фьючерсов используется для спекулятивной торговли с целью получения прибыли от разницы цен, а не с целью получения товара. Опционы бывают «вне денег» (out-of-the-money, OTM), когда ситуация невыгодна покупателю, но выгодна продавцу. Это опцион колл (пут), цена исполнения которого выше (ниже) текущей цены базового актива. Тогда покупатель не требует исполнения опциона и терпит убыток в размере премии, выплаченной продавцу.

Каждый из трех опционов (Week, Month, Quarter) имеет разный период торговли. Закрывая позицию по фьючерсу, он при этом совершает сделку, противоположную ранее открытой (покупка фьючерса закрывается продажей фьючерса, и наоборот). Таким образом, самые крупные участники рынка покупают именно квартальные фьючерсы, срок поставки которых может наступить через несколько лет. Однако сразу стоить отметить — это заблуждение, потому что данный финансовый инструмент является полноправным легальным объектом ведения биржевых инвестиций и спекуляций на финансовых рынках и прошедшего XX, и уже наступившего XXI века. Он имеет установленные биржевые стандарты (количество товара, его качественные показатели, четко определенная дата его поставки и другое) и является двусторонним договором. Фьючерс или фьючерсный контракт — это финансовый инструмент, торгуемый относительно определенного, лежащего в основе актива.